融资租赁的税收优惠政策及项目融应用

融资租赁作为现代金融体系中的一种重要的融资方式，在促进企业设备更技术升级方面发挥着不可替代的作用。在实际操作过程中，融资租赁公司与承租方都会面临着复杂的税务问题。重点阐述融资租赁在税务方面的优惠政策，分析这些政策如何影响项目融资的实际操作，并探讨合理利用税收优惠提升企业效益的途径。

融资租赁的基本概念及分类

融资租赁的税收优惠政策及项目融应用 图1

融资租赁是一种以融通资金为目的，结合租赁和信贷两种金融工具的综合性业务。其基本特点是出租方（以下简称“出租人”）根据承租方（以下简称“承租人”）的需求，向设备供应商租赁物，并将其使用权转移给承租人，而所有权仍归属于出租人。融资租赁的核心在于通过分期支付租金的形式，帮助承租人实现设备的使用和更新。

从法律关系来看，融资租赁具有双重属性：一方面，出租人与承租人之间是租赁合同关系；出租人与供应商之间则是买卖合同关系。这种双重关系赋予了融资租赁在税务处理上的一些特殊性。

根据不同的分类标准，融资租赁可以分为多种类型，其中最为常见的是直接租赁和售后回租：

1. 直接租赁：出租人直接承租人所需的设备，并将其租赁给承租人使用，期满后设备通常按残值或象征性价格转移所有权。

2. 售后回租：承租人先将自有设备出售给出租人，再以融资租赁的从出租人处重新获得设备的使用权。这种模式常用于企业盘活存量资产。

融资租赁中的税收优惠政策

为促进融资租赁行业的发展，国家出台了一系列税收优惠政策，这些政策在实践中对租赁双方的税务处理产生了重要影响。以下将重点分析 VAT（增值税）、企业所得税、关税等主要税种在融资租赁业务中的具体规定及其优惠内容。

1. 增值税方面的优惠政策

根据《财政部税务总局关于从事融资租赁业务有关增值税政策的通知》（财税〔2016〕53号），自2016年4月1日起，对符合条件的融资租赁服务免征增值税。

- 直接租赁：出租人将设备出租给承租人，在计算增值税时，按一般计税方法缴纳增值税。

- 售后回租：同样适用一般计税方法。

需要注意的是，上述政策仅适用于具有融资性质的租赁业务，普通的经营性租赁不享受该优惠政策。对于纳税人提供的融资租赁服务，其取得的全部价款和价外费用（不含残值）为销售额，按提供金融服务计算缴纳增值税。

2. 企业所得税方面的优惠

在企业所得税方面，融资租赁公司与承租人之间的税务处理也有相应的优惠政策：

- 出租人的税务处理：租金收入可以分期确认，在租赁期限内均匀计入各期的应纳税所得额。

- 承租人的税务处理：

- 对于直接租赁而言，承租人支付的租金可以在税前扣除，但不能超过按同期银行贷款利率计算的利息部分；

- 在融资租赁资产折旧方面，如果设备符合固定资产加速折旧政策，则可以享受相应的税收优惠。

3. 关税优惠政策

根据《中华人民共和国进出口关税条例》，对用于融资租赁进口的设备，可享受以下减免税政策：

- 对于境内承租人通过融资租赁进口自用大型设备，若单机价格超过一定金额且国内不能生产，可享受关税和增值税优惠；

- 出租人通过融资租赁进口设备，可以申请“保税租赁”政策，即在租赁期限内暂缓缴纳进口环节税收，在租赁期满后视最终去向（退回或留购）再行补税或免税。

融资租赁税收优惠政策对项目融资的影响

融资租赁与项目融资之间具有天然的契合点。通过科学设计融资租赁架构，企业可以在一定程度上优化税务负担，提高项目的整体经济性。以下将从几个维度探讨融资租赁税收优惠在项目融具体体现和应用：

1. 降低初始投资成本

对于一个需要大量固定资产投入的项目而言，前期资金需求往往非常庞大。传统的贷款模式要求企业在项目初期就投入大量的自筹资金用于设备，这对许多中小型项目来说是一个沉重的负担。

通过融资租赁，则可以有效缓解这一压力。承租人只需支付首期 rent（通常是租赁物价值的10%-20%），即可获得设备使用权，其余款项通过分期支付完成。这种融资模式不仅降低了项目的初始投资门槛，还能让企业将有限的资金用于其他关键环节。

2. 优化现金流管理

融资租赁通常采用分期付款的形式，这使得企业在项目初期可以避免大额现金流出。特别是在售后回租模式下，企业可以通过出售设备获得一部分立即的财务流入，又保留了对设备的使用权，这种“一进一出”的资金运作能够有效改善企业的现金流状况。

3. 延期纳税的优势

根据税务政策，融资租赁交易中租金承担的部分可以在租赁期限内分期缴纳增值税。对于大规模项目而言，这相当于将原本需要一次性缴纳的税款分摊到未来的数年中，降低了企业当前的税收负担，为项目的健康发展提供了空间。

4. 设备折旧与税盾效应

在融资租赁架构下，承租人可以按照会计准则对租赁资产进行合理折旧。由于折旧费用可以在税前扣除，这就产生了显著的节税效果。特别是在固定资产投资较大的项目中，通过科学设计折旧年限和方法，能够最大限度地发挥这一节税优势。

融资租赁税收优惠在实际操作中的注意事项

虽然融资租赁在理论上具备诸多税收优惠政策的优势，但在实际操作过程中仍需特别注意一些问题：

1. 准确界定租赁性质

根据《企业会计准则第21号——租赁》，租赁业务需要符合一定条件才能被认定为融资租赁。具体包括：租赁期占租赁物使用寿命的75%以上；租金现值不低于资产公允价值的90%等。如果不满足这些条件，相关税务优惠政策可能无法适用。

2. 遵循实质重于形式原则

在税务机关的审查中，“形式”不等于“实质”。即便业务表面上符合融资租赁的形式要求，但如果其本质更接近于借款或其他金融工具，那么相关政策优惠可能会被取消。

3. 注意地区差异性政策

目前我国各地区的税收优惠政策可能存在一定差异。在设计融资租赁项目时，应充分考虑不同地区的政策倾向和执行口径，避免因政策理解偏差而产生税务风险。

4. 关注政策变化与更新

税收政策并非一成不变，融资租赁行业也在不断发展创新中。相关从业人员需要持续关注最新的税收法规及其解读，及时调整业务操作策略。

优化融资租赁税收政策的建议

融资租赁的税收优惠政策及项目融应用 图2

为了进一步发挥融资租赁在项目融积极作用，确保税制公平合理，本文提出以下几点改进建议：

1. 统一全国优惠政策

当前部分地区对融资租赁业务有不同的税收优惠力度。建议国家层面出台统一明确的法规细则，在 VAT、企业所得税等关键税种上给予标准化的优惠政策。

2. 完善残值处理机制

在租赁合同期满时，设备的残值归属问题会影响到税务处理。建议明确规定在租赁期结束后如何合理确定设备的价值，并根据实际残值情况调整最终租金结算方式。

3. 加强对出租人的税收服务与监管

由于融资租赁涉及金额较大且期限较长，在加强事前审核的税务部门可以提供更多税收筹划指导，帮助企业更好地利用政策优惠。也需要建立有效的风险防控机制，防止偷税漏税行为发生。

融资租赁作为项目融资的一种创新模式，在促进企业设备更技术进步方面发挥着重要作用。其与当前我国经济发展阶段和产业结构升级的需求不谋而合。通过合理利用国家的税收优惠政策，融资租赁不仅能够降低企业的融资门槛，优化资本结构，更可以在一定程度上推动社会资源的有效配置。

我们也需要清醒认识到政策实施过程中可能面临的挑战和问题。只有在准确把握行业特点、规范市场秩序的基础上，不断完善相关政策体系，才能真正释放融资租赁行业的潜力，使其成为我国经济发展中不可或缺的一股力量。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）