普惠性企业融资现状及发展前景分析

随着全球经济一体化进程的加快以及国内经济结构调整的不断深化，普惠性企业融资问题逐渐成为社会各界关注的焦点。作为现代金融体系的重要组成部分，普惠性融资在支持中小企业发展、促进经济多元化和可持续方面发挥着不可替代的作用。从多个维度对普惠性企业融资现状进行深入阐述与分析，并结合行业发展趋势，探讨其未来发展前景。

普惠性融资的基本内涵与特点

普惠性企业融资现状及发展前景分析 图1

1. 基本内涵

普惠性融资是指金融机构通过创新金融产品和服务模式，为中小企业和个人经营者提供全方位的金融支持服务。它既包括传统的信贷业务，也涵盖股权投资、融资租赁等多种形式。与传统企业融资相比，普惠性融资更加注重"普"和"惠"两个核心特征：一是服务对象具有广泛性，二是金融服务具有便利性和可负担性。

2. 主要特点

（1）服务主体多元化

普惠性融资的服务对象不仅包括传统的中小企业，还涵盖了个体工商户、农民专业社等新型经营主体。

（2）产品模式多样化

金融机构不断创新融资产品和服务模式，推出了应收账款质押贷款、订单融资、知识产权质押贷款等多种创新型融资工具。

（3）科技驱动显著

依托大数据、人工智能和区块链等金融科技手段，普惠性融资服务效率不断提高，风控能力持续增强。

当前普惠性企业融资发展现状

1. 政策支持不断加强

国家出台了一系列政策措施来推动普惠性融资发展。2018年，央行提出"两增三差"的监管要求；2020年，《金融科技发展规划（2021-2025年）》发布，明确提出要运用科技手段提升普惠金融可得性和便利度。

2. 金融机构服务力度加大

国有大行、股份制银行以及地方性法人机构纷纷加大力度开展普惠金融业务。工商银行、农业银行等大型银行均设立了专门的普惠金融事业部，并建立了"信贷工厂"模式来提高审批效率。

3. 金融创新成效显著

创新型融资产品不断涌现，如基于互联网平台的大数据信用贷款-"微贷通"、服务供应链企业的订单融资、支持科技创新的知识产权质押贷款等。

4. 市场参与主体增多

除了传统金融机构外，互联网金融机构、第三方支付公司、征信机构等也在积极参与普惠性融资服务。云提供供应链金融服务，京东数科推出"京保贝"应收账款融资产品等，均为普惠金融发展注入新动力。

普惠性企业融资面临的主要挑战

1. 风险定价机制尚不完善

由于缺乏完整的信用评级体系和有效的风险分担机制，金融机构在开展普惠信贷业务时仍面临着较高的道德风险和逆向选择问题。

2. 抵押担保体系有待健全

与大中型企业相比，中小企业普遍存在着有效抵质押物不足的问题。尽管部分地区开展了农村产权制度改革试点，但在全国范围内推行仍有较大困难。

3. 信息不对称问题突出

中小企业财务数据不规范、经营不稳定等特点导致金融机构难以准确评估风险，这成为制约普惠信贷业务发展的主要障碍之一。

4. 监管框架不够健全

针对普惠金融领域的特殊性，现有监管政策和制度体系仍显滞后，存在过度监管与监管空白并存的问题。

推动普惠性企业融资健康发展的路径选择

1. 完善风险分担机制

通过设立政府性融资担保基金、发展小额贷款保证保险等方式分散贷款风险。鼓励建立风险补偿专项资金池，为金融机构提供损失分担支持。

2. 健全信用信息体系

加快全国统一的中小企业信用信息平台建设，整合工商、税务、司法等多方数据，提高信用评估准确性和全面性。

3. 创新融资产品和服务模式

针对不同行业、不同规模的中小企业的特点，开发定制化的金融产品。探索"区块链 供应链金融"等创新服务模式，提升融资效率。

4. 加强政策协同力度

在财政支持方面，加大税收优惠和贴息支持力度；在货币政策方面，通过定向降准等方式为普惠金融机构提供流动性支持。

5. 深化金融科技应用

继续推进大数据、云计算、人工智能等技术在普惠金融领域的深度应用。利用科技手段提升风控能力、优化客户服务流程。

未来发展趋势展望

1. 金融科技赋能持续深化

随着5G、人工智能和区块链等新技术的发展，普惠金融将更加智能化、精准化。智能风控体系的完善将进一步提高贷款审批效率和服务质量。

2. 政策支持力度有望加大

"十四五"规划明确提出要"构建全方位、多层次、广覆盖、可持续的普惠金融服务体系"。预计未来几年内相关政策支持措施将不断深化细化。

3. 市场化改革稳步推进

通过推进利率市场化改革、健全市场退出机制等方式，建立更加公平合理的金融市场竞争秩序。

4. 绿色普惠金融成为新方向

普惠性企业融资现状及发展前景分析 图2

在碳达峰、碳中和目标指引下，与绿色产业相关的普惠融资业务将成为未来重要发展方向。支持节能环保、清洁能源等领域的绿色中小企业融资需求。

普惠性企业融资作为现代经济体系的重要支柱，对促进社会经济发展具有不可替代的作用。尽管面临诸多挑战，但随着金融科技的快速发展策支持力度的不断加大，普惠金融正迎来新的发展机遇期。需要政府、金融机构和市场各方共同努力，在完善制度框架、创新服务模式的更好地发挥普惠金融促改革、生、防风险的积极作用。

通过持续深化改革和扩大开放，中国普惠性企业融资必将进入高质量发展新阶段，在服务实体经济和支持中小微企业发展方面发挥出更大的效能。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）