银行保函手续费|项目融资中的筹资费用解析

在现代金融体系中，银行保函作为一种重要的信用工具，在项目融资过程中发挥着不可替代的作用。在实际操作中，与银行保函相关的手续费问题常常引发争议，尤其是在成本分类和财务处理方面。详细探讨银行保函手续费是否属于筹资费用的问题，并结合项目融资的实际应用场景进行深入分析。

银行保函的基本概念与功能

银行保函（Bank Guarantee）是指银行应申请人的要求，向受益人出具的一种书面承诺，保证在特定条件下履行支付责任或赔偿责任。作为一种金融工具，银行保函广泛应用于国际贸易、工程承包、政府采购等领域。其基本功能包括：

1. 信用担保：为交易双方提供信用支持，增强信任。

2. 风险 mitigation：通过法律约束力降低违约风险。

银行保函手续费|项目融资中的筹资费用解析 图1

3. 融资便利：帮助企业在不占用流动资金的情况下完成履约保证。

在项目融资中，银行保函通常用于以下场景：

投标保证金

履约保证金

预付款退款担保

质量保修担保

手续费的定义与分类

手续费是指为获得金融服务而支付的费用，主要包括：

1. 管理费：银行因提供保函服务而收取的基础费用。

2. 风险费：根据项目风险等级收取的附加费用。

3. 其他费用：如评估费、公证费等。

在成本构成中，手续费属于企业财务开支的一部分。在会计处理上，需区分其性质：

如果用于获取融资资源，可能作为筹资费用处理；

若仅作为日常运营支出，则归类为管理费用。

银行保函手续费是否属于筹资费用的分析

根据企业会计准则（CAS）和国际财务报告准则（IFRS），筹资费用是指企业在筹集资金过程中发生的各项支出。主要包括：

1. 债务融资费用：如债券发行手续费、贷款安排费等。

2. 权益融资费用：如股票发行佣金、路演费用等。

而银行保函手续费的定位存在争议，关键在于其性质的判定：

支持论：认为保函 fees 与资金获取直接相关，属于筹资活动中的一部分。具体表现为：

提供履约保证增强了项目的融资能力

银行作为债权人提供了信用支持

相当于降低了企业的财务风险敞口

反对论：主张应将保函手续费归类为管理费用。理由包括：

保函主要用于保证支付，而不是直接获取资金

其功能更接近于风险管理工具而非融资活动

在财务报表中通常作为营业外支出处理

对项目融资的影响与建议

1. 税务处理：

若认定为筹资费用，则可以享受相应的税前扣除政策

否则只能计入管理费用，影响当期损益

2. 财务优化建议：

企业应结合具体业务模式进行判断

银行保函手续费|项目融资中的筹资费用解析 图2

完善内部财务管理流程，明确费用分类标准

建立与银行的良好沟通机制，争取更有利的费率结构

3. 行业实践参考：

在建筑和工程领域，保函手续费通常被视为管理费用

而在外商直接投资领域，部分国家将其认定为融资相关费用

银行保函手续费是否属于筹资费用这一问题，本质上反映了金融工具的多重属性与企业财务管理的复杂性。在实际操作中，企业应根据自身业务特点和会计政策，审慎进行判断和分类。

对于未来的项目融资活动，建议：

建立完善的成本管理制度

与专业机构合作开展财务优化

密切关注相关政策变化

只有这样，才能在充分利用银行保函功能的合理控制相关费用支出，提升整体资金使用效率。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）